В сегодняшней публикации из серии «Важность ... в трейдинге» XBTFX хотел бы поговорить о психологии трейдинга и о том, почему понимание того, что вы сами себе худший враг, крайне важно для вашего успеха. Мы планируем выпустить целую серию таких материалов и надеемся, что клиенты найдут их полезными и ценными.
В покере есть очень известная поговорка: «Покер — трудный способ легко зарабатывать на жизнь». Практически то же самое можно сказать и о трейдинге. По правде говоря, качества, необходимые для успеха в покере и в трейдинге, очень похожи, и чаще всего всё сводится к тому, насколько хорошо человек справляется со своими эмоциями и насколько он дисциплинирован.
Очень часто люди зацикливаются на идее собственной «правоты». Даже Рэй Далио в 1982 году практически разорился, потому что открыл короткие позиции по акциям. Он был настолько уверен в своём прогнозе, что громко заявлял о нём. Результатом стало то, что он едва не обанкротился и был вынужден брать деньги в долг. Подробнее об этой истории можно прочитать здесь.
Вот отрывок из статьи:
...«В 1982 году Далио уверенно предсказал, что мировая экономика движется к депрессии, и торговал соответствующим образом.
„Я жестоко ошибся… Фондовый рынок начал мощный бычий рост, и в течение следующих восемнадцати лет экономика США переживала самый масштабный в своей истории период роста без инфляции“, — написал он в своей книге «Принципы: жизнь и работа», которая поступит в продажу во вторник.
„Мой опыт за этот период был похож на серию ударов бейсбольной битой по голове. Столь серьёзная ошибка, да ещё и публичная, стала для меня невероятным уроком смирения и стоила мне практически всего, что я построил в Bridgewater“, — добавил он.
Из-за убытков инвестор был вынужден уволить всех своих сотрудников и просить денег у семьи.
„Я потерял так много денег, что не мог платить людям, которые со мной работали. Одного за другим мне пришлось их уволить“, — написал он. „Чтобы сводить концы с концами, мне даже пришлось занять 4 000 долларов у отца, пока мы не смогли продать нашу вторую машину“.
Далио сказал, что был слишком самонадеянным, излишне уверенным в себе и не провёл достаточно исторических исследований...»
История Далио — довольно распространённый сюжет. Как он сам отметил, у случившегося было несколько причин, и все они связаны с психологией:
1) Самонадеянность
2) Излишняя уверенность в себе
3) Недостаточный анализ
Чтобы избежать подобного, трейдерам, как правило, разумно применять проактивный подход к управлению рисками. Вместо того чтобы стремиться «быть» правым относительно определённого движения, лучше чётко определить уровни входа и выхода — так можно избежать неприятностей, подобных тем, что пережил Далио. Более того, один из наших наставников в XBTFX говорил: «Главная цель трейдинга — не получение прибыли, а сохранение капитала».
Трейдерам стоит помнить, что отсутствие позиции — это тоже позиция. Никто не приставляет пистолет к вашей голове и не заставляет совершать сделки каждый день. Откровенно говоря, полезно помнить простое правило: открывать сделку только потому, что нужно получить прибыль, чаще всего плохая идея. Сделки всегда следует совершать после тщательной оценки и при выполнении заранее определённых критериев и условий, дающих соответствующий торговый сигнал. Мы настоятельно рекомендуем трейдерам определять чёткие уровни стоп-лосса и тейк-профита. Кроме того, мы предупреждаем об опасности повторного входа в те же самые позиции снова и снова после убытка. Вместо этого после фиксации убытка, как правило, лучше дождаться нового торгового сигнала. Чаще всего, когда трейдер пытается снова войти в ту же позицию после срабатывания стоп-лосса, он не только повторно выбивается по стопу, но и дважды платит комиссии.
Полезно помнить, что прибыль в трейдинге обычно подчиняется принципу Парето: у большинства трейдеров 20% позиций приносят 80% прибыли.
В связи с этим важно помнить, что для большинства людей работа с убыточными сделками — более эмоциональный опыт, чем совершение прибыльной сделки. По нашему личному опыту, после серии неудач вместо попыток отыграть убыток лучший подход к новым торговым идеям таков:
1) Принимайте на себя меньший риск, пока не почувствуете уверенность в своей торговле. Часто после серии убытков трейдеры пытаются отыграться, увеличивая риск, но это изначально очень опасно. Вы используете более высокое кредитное плечо при меньшем капитале, а значит, риск полного разорения растёт.
2) Если трейдер чувствует сильную эмоциональную усталость, обычно разумно взять паузу и отойти от рынков. Нет ничего плохого в том, чтобы отключиться на пару дней или недель — на столько, сколько потребуется, чтобы восстановить уверенность в своих способностях и доверие к ним.
3) Помните, что убытки — часть этой работы, и принимайте это. Каждая сделка — лишь одна точка данных в серии сделок, которая, будем надеяться, приведёт к постоянно растущей кривой капитала.
Пожалуй, самое главное — мы хотели бы напомнить всем одну из наших любимых цитат Кейнса: «Рынок может оставаться иррациональным дольше, чем вы сможете оставаться платёжеспособным».
Таким образом, наш вывод прост: не привязывайтесь к позиции, не злоупотребляйте кредитным плечом, открывайте позиции только на чётко определённой основе и с понятным управлением рисками. В долгосрочной перспективе это обеспечит успех.