تداول عقود الفروقات على المؤشرات: الدليل الشامل لعقود الفروقات على المؤشرات

ألن يكون رائعًا أن تتمكن من تحقيق الربح من حركة مؤشرات مثل S&P 500 وFTSE 100 دون أن تملك سهمًا واحدًا؟ حسنًا، هذا بالضبط ما يتيحه لك تداول عقود الفروقات (CFDs) على المؤشرات.

فهو يتيح لك الاستفادة من تحركات السوق قصيرة الأجل والحفاظ على مرونتك في ظروف السوق المتغيرة باستمرار، بغض النظر عن الصعود والهبوط. لكن كيف تعمل هذه العقود؟ وما هي عقود الفروقات على المؤشرات الأكثر تداولًا حاليًا؟ والأهم من ذلك، ما الاستراتيجيات التي يطبقها المتداولون لتداولها بذكاء؟

تابع القراءة لتتعرف على كل ما يلزمك معرفته عن تداول عقود الفروقات على المؤشرات.

ما هي عقود الفروقات على المؤشرات؟

عقد الفروقات هو اتفاق مالي يتيح للمتداولين التداول على تحركات سعر أصل ما دون امتلاكه فعليًا. وهو في جوهره توقّع ما إذا كان سعر أسهم مثل أمازون أو آبل سيرتفع أو ينخفض. فإذا صدق توقعك، تربح الفرق. وإذا أخطأت، تدفع الفرق.

أما عقود الفروقات على المؤشرات فتعمل بشكل مختلف قليلًا. فهنا لا تتوقع حركة أسهم شركة واحدة، بل تنظر إلى الأداء العام لمجموعة من الشركات. فمثلًا، إذا فتحت صفقة على عقد الفروقات على مؤشر NASDAQ 100، فأنت تضارب على حركة القيمة المجمعة لتلك الشركات المئة داخل المؤشر بوصفها وحدة واحدة.

للتوضيح، أنت لا تشتري المؤشر فعليًا، فعقود الفروقات مجرد عقود تتتبع الأسعار.

7 مؤشرات هي الأكثر تداولًا في أسواق عقود الفروقات

يمكنك تداول عقود الفروقات على مئات المؤشرات حول العالم. ومع ذلك، لا يتركز النشاط الأكبر إلا في عدد قليل منها. إليك عرضًا للمؤشرات السبعة الكبرى التي ينبغي أن تراقبها:

• S&P 500: يتتبع هذا المؤشر أكبر 500 شركة أمريكية في قطاعات مختلفة، من تكنولوجيا المعلومات إلى العقارات وغيرها. يفضّل معظم المتداولين هذا المؤشر لأنه يُعد انعكاسًا للاقتصاد الأمريكي ككل. 
• NASDAQ 100: مؤشر يتتبع 100 من أكبر الشركات في قطاعات مختلفة، مثل النقل والتصنيع والصناعة. ويستثني هذا المؤشر الجهات المالية مثل البنوك. 
• FTSE 100: يمثل هذا المؤشر أكبر 100 شركة من حيث القيمة السوقية في بورصة لندن. وهو مؤشر مهم لمن يهتمون بالاقتصاد البريطاني. 
• مؤشر داو جونز الصناعي: ويُعرف أيضًا باسم The Dow أو DJIA، ويضم 30 شركة مساهمة عامة. وهو مقياس مرجعي للشركات الأمريكية الكبرى ذات الأداء الراسخ (blue-chip).
• DAX 40: كان يُعرف سابقًا باسم DAX 30، ويضم 40 من أكبر الشركات المتداولة في بورصة فرانكفورت. 
• Nikkei 225: مؤشر رائد في بورصة طوكيو، يتألف من 225 شركة يابانية كبرى. وهو مؤشر أساسي لمن يهتمون باقتصاد اليابان.
• Hong Kong 50: يمثل هذا المؤشر أكبر 50 شركة في بورصة هونغ كونغ.

مزايا ومخاطر تداول عقود الفروقات على المؤشرات

ينطوي تداول عقود الفروقات على مزايا ومخاطر معًا. ومن أبرزها:

كيف تعمل عقود الفروقات على المؤشرات؟

عقود الفروقات على المؤشرات ليست معقدة كما يبدو اسمها. ولفهم آلية عملها حقًا، من المهم أن تتقن بعض المصطلحات الأساسية وكيفية تطبيقها في تداول عقود الفروقات:

1. الرافعة المالية

تتيح لك الرافعة المالية في تداول عقود الفروقات على المؤشرات التحكم في حجم صفقة أكبر بإيداع مبدئي أصغر، وذلك عبر اقتراض الأموال من الوسيط في جوهر الأمر. ويمكنها أن تضخّم أرباحك وخسائرك بالقدر نفسه. فخطوة واحدة خاطئة في السوق قد تمحو حسابك. لذا احرص دائمًا على استخدام أدوات إدارة المخاطر (مثل أمر وقف الخسارة).

2. الهامش 

الهامش هو المبلغ الذي تحتاجه لفتح مركز تداول والحفاظ عليه. وباختصار، هو المبلغ الذي يطلبه الوسيط كإيداع للإبقاء على صفقتك مفتوحة. 

3. الشراء مقابل البيع على المكشوف

عند تداول عقود الفروقات على المؤشرات، يمكنك إما الشراء (long) أو البيع على المكشوف (short). فأنت في الأساس تتوقع أن يرتفع السوق أو ينخفض. فالشراء يعني أنك تتوقع ارتفاع القيمة السوقية للمؤشر، بينما يعني البيع على المكشوف أنك تتوقع انخفاضها.

4. التكاليف المترتبة

ينطوي تداول عقود الفروقات على المؤشرات على عدة تكاليف ينبغي أن تعرفها قبل فتح أي مركز. وإليك بعضها:

• السبريد: السبريد هو الفرق بين السعر الذي يمكنك الشراء به والسعر الذي يمكنك البيع به. 
• العمولة: يفرض بعض الوسطاء عمولة على كل صفقة، بينما يضمّن آخرون التكاليف في السبريد.
• تكاليف الاحتفاظ بالمراكز ليلًا: وتُعرف أيضًا برسوم السواب، وهي فوائد تُحتسب مقابل الاحتفاظ بالمراكز بعد إغلاق السوق. وهي تغطي تكلفة استخدام الرافعة المالية خلال الليل.

5. حجم الصفقة

تُتداول عقود الفروقات عادةً بلوتات قياسية. ويعكس حجم كل لوت طريقة تداول ذلك الأصل في السوق، مما يوفر هيكلًا مألوفًا للمتداولين. 

6. المدة 

ليس لعقود الفروقات تواريخ انتهاء، لذا تعتمد المدة على استراتيجيتك. وتغلق المركز بتنفيذ صفقة معاكسة. فإذا فتحت مركز شراء، فإنك تغلقه ببيع الكمية نفسها، والعكس صحيح.

كيف تُحتسب مؤشرات سوق الأسهم

يمكن احتساب مؤشرات سوق الأسهم بطريقتين رئيسيتين، هما الترجيح بالقيمة السوقية والترجيح بالسعر.

1. طريقة الترجيح بالقيمة السوقية

في المؤشر المرجَّح بالقيمة السوقية، تُرجَّح المكونات بحسب قيمتها السوقية (سعر السهم × عدد الأسهم). وهنا تؤثر الشركات الكبيرة (ذات القيمة السوقية الأكبر) في أداء المؤشر العام أكثر من الشركات الصغيرة. 

2. طريقة الترجيح بالسعر

في هذا الأسلوب، يعتمد تأثير السهم في المؤشر على سعره. فإذا كان سعر السهم مرتفعًا، فإن تأثيره في قيمة المؤشر الإجمالية يكون كبيرًا. فمثلًا، إذا كان للسهم A عدد 4 ملايين سهم قائم، ويتداول بسعر 15 دولارًا، فإن وزنه في المؤشر هو 60 مليونًا. وإذا كان للسهم B مليون سهم قائم ويتداول بسعر 30 دولارًا، فإن وزنه هو 30 مليونًا. ونستنتج من ذلك أن السهم A سيكون له تأثير في المؤشر أكبر من السهم B.

كيف تتداول عقود الفروقات على المؤشرات في 5 خطوات بسيطة

بعد أن أصبحت مزودًا بكل أساسيات تداول عقود الفروقات على المؤشرات، إليك عرضًا لكيفية البدء بالطريقة الصحيحة.

1. اختر وسيطًا موثوقًا

من المهم جدًا اختيار الوسيط المناسب. فأنت تريد وسيطًا خاضعًا للتنظيم، وموثوقًا، ويضع مصلحتك في المقام الأول. وهذا بالضبط ما ينطبق على XBTFX. وإليك الأسباب:

• لا رسوم خفية: يمكنك معرفة المبلغ الذي ستدفعه بالضبط عند التداول معنا.
• خيارات رافعة مالية مرنة: نقدم رافعة مالية عالية للمتداولين ذوي الخبرة، ورافعة أقل لمن يفضلون مزيدًا من الحذر.
• سبريدات ضيقة لخفض تكاليف التداول: يأتي حساب Standard لدينا بسبريدات تنخفض إلى 1 دولار لكل نقطة (pip)، بينما تبدأ السبريدات في حساب ECN من 0.01 نقطة. 
• مجموعة واسعة من عقود الفروقات على المؤشرات: يمكنك تداول معظم المؤشرات العالمية من منصتنا، بما فيها أكبر المؤشرات في السوق مثل S&P 500 وNASDAQ 100.
• خيارات دفع مريحة وآمنة: يمكنك تحويل الأموال عبر الحوالات المصرفية وVolet وSticpay وSkrill والعملات المشفرة وغيرها.
• أحدث التقنيات: نتيح للمتداولين التداول عبر أفضل المنصات، ومنها MetaTrader 5 ومنصة cTrader.

وفوق ذلك، نوفر دعم عملاء على مدار الساعة طوال أيام الأسبوع. يمكنك التواصل مع فريق دعم العملاء في أي وقت عبر البريد الإلكتروني أو الدردشة المباشرة أو وسائل التواصل الاجتماعي. نوفر لك منطلقًا مثاليًا لتتعلم وتنمو وتتداول بثقة.

2. حلّل السوق

بعد أن تختار الوسيط المناسب وتفتح حسابك، تكون الخطوة التالية هي تحليل السوق. فتحليل السوق يتيح لك اتخاذ قرارات مدروسة بدلًا من التداول عشوائيًا. وهناك نهجان يستخدمهما المتداولون لتحليل السوق:

• التحليل الفني: يركز هذا التحليل على حركة السعر. فأنت تنظر إلى الرسوم البيانية والأنماط والمؤشرات (المتوسطات المتحركة وRSI وغيرها) وسلوك السوق في الماضي للتنبؤ بتحركات الأسعار المستقبلية.
• التحليل الأساسي: يركز هذا النهج على الصورة الاقتصادية الأوسع. فأنت تحلل التقارير المالية للشركات، وتتابع البيانات الاقتصادية (مثل الناتج المحلي الإجمالي وRSI وتقارير التضخم وأسعار الفائدة)، وتبقى على اطلاع بالأخبار.

3. افتح مركزك الأول

حان الآن وقت فتح صفقتك الأولى. لديك خياران:

• الشراء إذا كنت تعتقد أن المؤشر سيرتفع
• البيع على المكشوف إذا كنت تعتقد أن المؤشر سينخفض

لنفترض أن لديك هامشًا قدره 500 دولار، وقررت الشراء على DAX 40 برافعة مالية 10:1. هذا يعني أنه يمكنك فتح مركز بقيمة 5000 دولار. فإذا ارتفع المؤشر بنسبة 1%، تربح 50 دولارًا (1% من 5000 دولار). وعلى العكس، إذا انخفض المؤشر بنسبة 1%، تخسر 50 دولارًا. وهذا يوضح مزايا الرافعة المالية ومخاطرها.

4. حدّد وقف الخسارة وجني الأرباح

يجب أن يعرف كل متداول أن إدارة المخاطر أمر لا يقبل المساومة. يتيح لك أمر وقف الخسارة إغلاق مركزك تلقائيًا عند بلوغه سعرًا معينًا، مما يحدّ من الخسائر. أما أمر جني الأرباح، فيغلق صفقتك عند بلوغ مستوى معين من الربح لتثبيت مكاسبك.

5. أغلق الصفقة وراجعها

معرفة وقت إغلاق الصفقة لا تقل أهمية عن معرفة وقت فتحها. يلتزم بعض المتداولين بإعدادات جني الأرباح ووقف الخسارة، بينما يراقب آخرون السوق يدويًا ويغلقون الصفقة بناءً على بيانات جديدة أو حركة السعر.

بعد إغلاق الصفقة، خصص وقتًا لمراجعة ما حدث:

• هل سارت الصفقة كما خططت؟
• ماذا كان بإمكانك أن تفعل بشكل مختلف؟
• هل كانت مستويات المخاطرة لديك مناسبة؟

إن الاحتفاظ بسجل تداول بسيط يساعد على اكتشاف الأنماط في أدائك وتحسين استراتيجيتك مع الوقت. وبهذا يتحول المتداولون الجيدون إلى متداولين عظماء.

5 استراتيجيات مجرَّبة لتداول عقود الفروقات على المؤشرات

يمكن أن يساعدك استخدام استراتيجيات مختلفة على تحديد أمور مثل أسلوب التداول الذي تنوي اعتماده، ووقت الدخول إلى السوق والخروج منه، والمؤشرات التي تود مراقبتها. وإليك خمس استراتيجيات تتيح لك تداول عقود الفروقات على المؤشرات بفاعلية:

1. التداول على الاختراقات

تقوم هذه الاستراتيجية على التقاط اللحظة التي تتحرك فيها الأسعار خارج مستويات الدعم أو المقاومة المحددة. فأنت تراقب مستويات السعر الرئيسية التي واجه السوق صعوبة متكررة في تجاوزها صعودًا (المقاومة) أو هبوطًا (الدعم). وحالما يخترق هذا الحاجز أخيرًا، عليك الدخول متوقعًا أن يتبعه زخم. 

2. التداول اليومي

كما يوحي الاسم، تقوم استراتيجية التداول اليومي على فتح الصفقات وإغلاقها في اليوم نفسه. والمبدأ الأساسي هو إغلاق المراكز قبل إغلاق السوق. فالأمر كله يدور حول تحقيق الأرباح من تحركات الأسعار الصغيرة. والميزة؟ لا توجد رسوم للاحتفاظ بالمراكز ليلًا.

3. التداول بالمراكز 

تنطوي هذه الاستراتيجية طويلة الأجل على شراء مركز والاحتفاظ به لأسابيع أو حتى أشهر. وهنا تتجاهل تقلبات السوق قصيرة الأجل وتركز على التحركات طويلة الأجل. والفكرة هي الاعتماد على التحليل الأساسي مقترنًا بالتحليل الفني للدخول في اتجاه مبكرًا والاحتفاظ بالصفقة ما دام الاتجاه قائمًا.

4. التداول المعتمد على الأخبار

يستفيد التداول المعتمد على الأخبار من ردة فعل السوق الفورية تجاه الأحداث الاقتصادية أو السياسية الكبرى. فأنت تتوقع كيف ستؤثر الأخبار الصادرة في الأسعار، وتتخذ موقعك لتحقيق الربح من تقلبات الأسعار التي ستعقبها. 

5. التداول باتباع الاتجاه 

تقوم هذه الاستراتيجية على تحليل اتجاه السوق الحالي، سواء كان صاعدًا أو هابطًا. فتحاول التقاط تلك الحركة مبكرًا والبقاء معها حتى تظهر على الاتجاه علامات التباطؤ أو الانعكاس. ومن القواعد الجيدة أن تشتري عندما يكون السوق في اتجاه صاعد، وأن تبيع على المكشوف عندما يكون في اتجاه هابط.

خلاصة القول

الآن وقد فهمت أساسيات عقود الفروقات على المؤشرات واستراتيجياتها ومخاطرها، أصبح لديك أساس متين للبدء. وأفضل خطوة تالية هي التدرب في بيئة خالية من المخاطر. يوفر XBTFX حسابًا تجريبيًا يمكنك من خلاله تعلم التداول والتأقلم مع ظروف السوق الحقيقية، دون المخاطرة بأموالك.

الأسئلة الشائعة

هل عقود الفروقات غير قانونية في الولايات المتحدة؟

نعم، عقود الفروقات محظورة على المتداولين الأفراد في الولايات المتحدة بموجب لوائح هيئة الأوراق المالية والبورصات (SEC)، لأنها تُعتبر شديدة المخاطر. ومع ذلك، يمكن للمتداولين الأمريكيين تداول بدائل أخرى، مثل الخيارات أو العقود الآجلة أو صناديق الاستثمار المتداولة (ETFs) ذات الرافعة المالية.